خبراء يحذرون: ارتفاع الذهب قد يضغط على سيولة البنوك
وسط موجة ارتفاع ملحوظة في أسعار الذهب خلال الأشهر الأخيرة، يواجه القطاع المصرفي في مصر ضغوط جديدة دفعت البنوك إلى تكثيف اختبارات التحمل لتعزيز إدارة مخاطر السيولة مع مراقبة سلوك المدخرين الذي قد يتغير في المستقبل ويعتمد معظم الأفراد حاليا على السوق الموازي وعمليات تحويلات المصريين بالخارج لشراء الذهب، لكن الخبراء يتوقعون تحول محتمل نحو الذهب على حساب الودائع المصرفية إذا استمرت أسعار المعدن النفيس في الارتفاع.
ارتفاع عوائد الذهب يعيد توجيه المدخرات بعيدًا عن البنوك
وقال باهر عبد العزيز، الخبير الاقتصادي ، إن الارتفاع الاسمي في معدلات نمو الودائع يختلف عن المعدلات الحقيقية بعد احتساب تأثير التضخم مشيرا إلى أن ارتفاع عوائد الذهب قد يعيد توجيه جزء من المدخرات بعيدا عن البنوك، ما يخلق ضغوط غير مباشرة على السيولة خاصة في ظل ظروف سوقية متقلبة.
وأضاف عبد العزيز أن هذه التطورات تستدعي اعتماد سيناريوهات متقدمة في اختبارات التحمل تعكس تأثير أسعار الذهب على سلوك المودعين وبنية التمويل البنكي.
وأشار إلى أن تعليمات البنك المركزي المصري الصادرة في مارس 2024 جاءت في وقت بالغ الأهمية، حيث فرضت على البنوك إجراء اختبارات تحمل شاملة ضمن التقييم الداخلي لكفاية رأس المال، مع التركيز على قياس قدرة المؤسسات المالية على التعامل مع صدمات السيولة المحتملة.
تكثيف اختبارات التحمل
وأكد عبد العزيز أن دمج سيناريوهات ارتفاع أسعار الذهب ضمن اختبارات التحمل أصبح ضرورة حتمية لضمان جاهزية البنوك، ودعم إدارة الأصول والخصوم وتعزيز خطط الطوارئ والتعافي مشيرا إلى أن ذلك يسهم في تعزيز الاستقرار المالي وبناء الثقة في الجهاز المصرفي المصري.
جدير بالذكر أن هذا الوضع يعكس العلاقة المتشابكة بين أسعار الذهب وسلوك المدخرين، ما يجعل مراقبة حركة المعدن النفيس عنصرًا أساسيًا في استراتيجيات البنوك المستقبلية.
